Regelgeving die van invloed is op de financiële sector is voortdurend in ontwikkeling, waarbij instanties zoals de Financial Conduct Authority (FCA) een cruciale rol spelen bij het handhaven van eerlijke practices. In januari 2021 kondigde de FCA een verbod aan op discretionaire provisieregelingen (DCA's), waardoor makelaars en autodealers voorheen de rentetarieven konden aanpassen die ze klanten aanboden en, als gevolg daarvan, de provisie die ze ontvingen. Deze verandering kwam er om consumenten te beschermen en het oude practices in overeenstemming te brengen met moderne normen.
De FCA is nu bezig met een grondig onderzoek naar deze practices en de bevindingen zullen naar verwachting in september 2024 bekend worden gemaakt. Met meer dan 1 miljoen claims die alleen al via Money Saving Expert zijn ingediend, wat mogelijk slechts het topje van de ijsberg is, moeten er naar schatting miljarden ponden aan te veel in rekening gebrachte rente worden terugbetaald.
Dit artikel gaat in op de belangrijkste details van dit onderzoek, de daaruit voortvloeiende zakelijke uitdagingen en de voordelen van een Managed Service-oplossing om deze compliance uitdaging het hoofd te bieden.
In januari 2021 riep de FCA een verbod uit op DCA's om makelaars, waaronder autodealers, ervan te weerhouden de rente op leningen op te blazen, wat werd gebruikt om hogere commissies te manipuleren. Dit verbod heeft betrekking op voertuigen die voornamelijk voor persoonlijke doeleinden worden gebruikt en geldt ook voor voertuigen die vóór 28 januari 2021 zijn gefinancierd.
Nu voert de FCA een onderzoek uit naar deze practices met resultaten die eind september 2024 worden verwacht. Hierbij wordt gekeken naar de specifieke aard van de transacties, inclusief wie de commissie ontving - de dealer of de verkoper - en of deze bedoeld was voor de autoverkoop, de financiering of beide.
De resultaten van het onderzoek kunnen leiden tot een compensatieregeling die miljarden ponden terugbetaalt aan getroffen consumenten, wat grote gevolgen zal hebben voor de getroffen kredietverstrekkers. Klachten die na 17 november 2023 worden ingediend, zullen worden verwerkt, maar details over de oplossing blijven onduidelijk totdat het onderzoek is afgerond.
De resultaten van dit onderzoek zullen dringende actie vereisen van de betrokken bedrijven, die waarschijnlijk te maken zullen krijgen met verschillende zakelijke uitdagingen bij het beheren van de nieuwe vereisten.
Veel organisaties zullen de claims handmatig verwerken, waarbij een beroep wordt gedaan op ervaren medewerkers die anders aan waardevollere BAU- of transformatieactiviteiten zouden werken. Door het grote volume en de arbeidsintensieve aard van het verwerken van claims (inclusief gedetailleerd onderzoek van dossiers, uitgebreide data mining van zowel digitale als fysieke dossiers, vergoedingen en criteria) kan dit een aanzienlijke impact hebben op het bedrijf.
Er zijn verschillende fasen in het claimproces die vaak aan verandering onderhevig zijn. Tot nu toe behandelen bedrijven bijvoorbeeld claims die ze van klanten ontvangen en beoordelen ze de geldigheid ervan. Te zijner tijd moeten ze ook de terugbetalingen berekenen - rekening houdend met de tijdwaarde van geld - en gecontroleerde klanten bereiken en uiteindelijk payments uitgeven. Daarna kan het nodig zijn om iedereen te identificeren die recht heeft op terugbetaling en nog geen aanvraag heeft ingediend. Veel organisaties hebben geen uitgebreide strategie en roadmap om hen door dit proces te leiden.
Bij het verwerken van claims moeten vaak fysieke papieren documenten worden opgespoord en beoordeeld, wat tijdrovend en moeilijk bij te houden is. Daarom is er een dringende behoefte om deze fysieke bestanden om te zetten in digitale data bestanden om het proces te stroomlijnen en toekomstige activiteiten te beheren.
Veel organisaties hebben moeite met het lokaliseren van en toegang krijgen tot legacy data en missen een robuuste oplossing voor doorlopende vastlegging en beheer. Bijvoorbeeld, data die naar toezichthouders wordt gestuurd, wordt vaak niet aangesloten op de claims data, waardoor een potentiële stroomafwaartse disconnect ontstaat.
Er blijft een zekere mate van onzekerheid bestaan totdat de FCA in september 2024 verdere richtlijnen geeft, maar organisaties moeten zich nu al voorbereiden op een onderneming van (momenteel) onbekende omvang of duur, die kan uitbarsten zoals we eerder hebben gezien met PPI.
Met veel uitdagingen om rekening mee te houden, is het cruciaal om een flexibele en doelgerichte aanpak te hebben die zich aanpast aan veranderende prioriteiten en die zowel prioriteiten op het gebied van regelgeving als zakelijke uitdagingen aanpakt. Dit is waarom een Managed Service-model de meest effectieve oplossing voor uw bedrijf kan zijn.
Een Managed Service helpt de operationele kosten te verlagen door processen te stroomlijnen en gebruik te maken van de expertise van externe specialisten, waardoor er minder interne werving, staffing, training en doorlopende beheerkosten nodig zijn.
Managed Services bedrijven in staat stellen om eenvoudig en op een gecontroleerde manier hun activiteiten op- of af te schalen op basis van de huidige bedrijfsbehoeften, zonder dat er zwaar geïnvesteerd hoeft te worden in permanente resources of infrastructuur.
Managed Services kunnen waardevolle kennis en branche-ervaring in een bedrijf inbrengen die kostbaar en onpraktisch kunnen zijn om intern te ontwikkelen. Er is ook het 'option-to-hire'-model voor bepaalde medewerkers, waardoor operationele en kenniscontinuïteit wordt gewaarborgd.
Door gebruik te maken van Managed Services kunnen organisaties hun interne medewerkers richten op belangrijke kernactiviteiten die zorgen voor transformatie en klantervaring, waardoor minder middelen hoeven te worden ingezet voor taken die minder inkomsten genereren.
Een Managed Service-oplossing kan helpen om risico's te beperken door ervoor te zorgen dat kritieke functies worden uitgevoerd door experts met de vaardigheden om mogelijke problemen te anticiperen, te identificeren en er snel op te reageren.
Het Projective Group Managed Service-model is ontworpen om uitdagingen op het gebied van resources, data en compliance aan te pakken en is afgestemd op de individuele behoeften van onze klanten. We maken niet alleen gebruik van onze diepgaande kennis van het regelgevingslandschap, maar gebruiken ook onze expertise in data oplossingen om processen op te bouwen en systeemoptimalisaties aan te bevelen, waaronder het gebruik van AI.
Zo leveren we een aanzienlijke risk reductie, verbeterde financiële flexibiliteit en verhoogde efficiëntie, waarbij we werken met duidelijk gedefinieerde kaders en een gevestigde kwaliteitsbewakingsaanpak. Het is bewezen dat deze ondersteuning onze klanten helpt hun operationele capaciteiten te verbeteren, zodat ze zich kunnen richten op de groei van hun kernactiviteiten en op innovatie.
Het onderzoek van de FCA naar misleidende verkopen van autofinanciering is een goed voorbeeld van hoe de regelgeving compliance plotselinge en grote uitdagingen kan vormen voor de financiële dienstverleningssector. Door te kiezen voor een Managed Service-oplossing kunnen bedrijven deze uitdagingen het hoofd bieden en overgangen effectief beheren, zodat kostenefficiëntie, schaalbaarheid en risk worden beperkt.
Met uitgebreide ervaring in eerdere compensatieregelingen voor misleidende verkoop en een bewezen staat van dienst in het leveren van succesvolle compliance programma's, zijn wij een betrouwbare partner om uw bedrijf te ondersteunen in dit complexe regelgevingslandschap, zodat u zich kunt concentreren op uw kernactiviteiten en uw concurrentievoordeel kunt behouden.
Neem vandaag nog contact op met ons team voor meer informatie of advies over het verkeerd verkopen van autofinanciering en Managed Services.
Projective Group is opgericht in 2006 en is een toonaangevende veranderspecialist voor de financiële dienstverlening.
We worden binnen de sector erkend als een leverancier van complete oplossingen, die samenwerkt met klanten in de financiële dienstverlening om oplossingen te bieden die zowel holistisch als pragmatisch zijn. We hebben ons ontwikkeld tot een betrouwbare partner voor bedrijven die willen gedijen en bloeien in een steeds veranderend landschap van financiële dienstverlening.
